1. Überblick und Einleitung zum zweiten Teil der KI-Aktien [0]

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  1. Fokus des Videos: Dieser Teil behandelt die restlichen vier Anwendungsfelder fĂŒr KĂŒnstliche Intelligenz (KI) bis 2025 [0].

    1. Es werden Aktien aus der Landwirtschaft und dem Automobilsektor betrachtet [2].
    2. Diese Sektoren profitieren spezifisch von KI-Anwendungen [2].

  2. Empfehlung zum ersten Teil: Es wird empfohlen, zuerst den ersten Teil anzusehen [3].

    1. Dort wurden die fundamentalen Bereiche besprochen [3].
    2. Diese Bereiche ermöglichen KI: Hardware (Prozessoren, Grafikchips) und Cloud-Infrastruktur [4].
    3. Der erste Teil behandelte auch das Feld der Medizintechnik [4].

  3. Inhalt des zweiten Teils: Dieser Teil ist potenziell noch interessanter [5].

    1. Es werden vier sehr interessante Teilbereiche mit KI-Potenzial behandelt [5].
    2. Die besprochenen Teilbereiche sind: Landwirtschaft (autonome Traktoren) [5].
    3. Weiterhin: Software (Mediendesign-Fokus) [6].
    4. Sowie der Automobilsektor (autonomes Fahren) [6].
    5. Und die Logistik (Automatisierung der Lagerhaltung) [7].

2. Anwendungsfeld 1: Landwirtschaft – John Deere [8]

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2.1. Vorstellung John Deere und Umsatzverteilung [8]

  1. Unternehmen: John Deere ist der weltweit fĂŒhrende Anbieter von Landmaschinen [10].
  2. Umsatzsegmente von John Deere:
    1. Production and Precision Agriculture [13]: Fokus auf große Maschinen wie MĂ€hdrescher und Traktoren [14].
    2. Diese dienen dem An- und Abbau von Sojabohnen, Getreide, Baumwolle und Zucker [14].
    3. Agriculture and Turf [15]: Kleinere Landwirtschaft, Viehzucht und Molkerei [15].
    4. Hier werden kleinere Traktoren oder RasenmÀher verkauft [15].
    5. Construction Forestry [16]: Maschinen fĂŒr Forst- und Bauwirtschaft (z.B. Straßenbau, BaumfĂ€llung) [16].
    6. Financial Services [17]: Finanzierung und Leasing der Maschinen [17].

2.2. Potenziale der KI in der Landwirtschaft [18]

  1. Großes KI-Potenzial: Die Landwirtschaft bietet eines der grĂ¶ĂŸten Potenziale fĂŒr KI [18].
  2. Fundamentale Probleme weltweit:
    1. Klimawandel: Landwirtschaft verursacht 25–30 % aller Treibhausgasemissionen [19].
    2. Wasserverbrauch: Sie ist fĂŒr 70 % des globalen Wasserverbrauchs verantwortlich [21].
    3. Technologie wie die CN-Spray-Technologie kann die Landwirtschaft effizienter machen [22].
    4. Dies spart Kosten, steigert ProfitabilitĂ€t und schont die Umwelt (relevant fĂŒr Regularien) [22].
    5. Versorgungssicherheit: Bis 2050 wird die Weltbevölkerung ĂŒber 10 Milliarden Menschen erreichen [24].
    6. Es werden ĂŒber 50 % mehr NahrungsgĂŒter benötigt als heute [26].
    7. Aktuell können nicht alle Menschen weltweit satt werden [27].

2.3. KI-Technologien bei John Deere [28]

  1. Datenbasis: John Deere sammelt Daten von ĂŒber 315 Millionen Acker weltweit [32].
    1. Diese Daten dienen dem Training der neuronalen Netze (KI) [32].
  2. Drei vertiefte Technologien:
    1. CN-Spray-Technologie [35]:
    2. Intelligente Kamerasysteme/Sensoren werten die NutzflÀche aus [36].
    3. Sie unterscheiden zwischen Unkraut und normaler Ernte [37].
    4. Es wird nur gesprĂŒht, wenn Unkraut erkannt wird [38].
    5. Dies fĂŒhrt zu hochwertigerer Ernte [39].
    6. John Deere spart selbst 77 % der Ressourcen (Unkrautvernichter) ein [39].
    7. Predictive Maintenance (Experimente) [40]:
    8. Einzelteile der Traktoren werden dauerhaft analysiert und extern betrachtet [41].
    9. Dies erlaubt die Vorhersage zukĂŒnftiger Defekte [42].
    10. Landwirte vermeiden UmsatzeinbrĂŒche durch AusfĂ€lle [43].
    11. Autonomes Fahren [44]:
    12. Dies ist greifbarer als bei Tesla, da das Umfeld monoton ist [45].
    13. Es mĂŒssen keine komplexen Faktoren wie Ampeln oder FußgĂ€nger erkannt werden [48].
    14. Landwirte steigern Effizienz und sparen Personalkosten [49].
    15. Langfristig könnte die Nachfrage nach neuen, teuren Maschinen steigen [50].

2.4. Finanzielle Zahlen und Prognosen John Deere [51]

  1. Wachstum der letzten 5 Jahre:

    1. Umsatzwachstum lag bei 11,98 % [52].
    2. EBIT-Wachstum betrug 17,92 % [52].

  2. Finanzielle StabilitÀt:

    1. Eigenkapitalquote ist mit 23,04 % eher schlecht und unstabil [53].
    2. Die Tilgungsdauer fĂŒr zins tragende Schulden betrĂ€gt 8 Jahre [54].
    3. Positiv: Die Margen sind in den letzten Jahren stark angestiegen [55].
    4. Dies ist gut fĂŒr ein kapitalintensives GeschĂ€ftsmodell [55].

  3. Prognosen bis 2025 (Daten von FactSet, Reach Research Systems) [57]:

    1. Umsatz wird auf ĂŒber 60 Milliarden US-Dollar erwartet (realistisch) [60].
    2. Die Marge wird leicht optimiert auf 17,9 % erwartet [63].
    3. Prognostiziertes KGV: 14,27 [65].
    4. Prognostiziertes Kurs-Umsatz-VerhÀltnis (KUV): 2,04 [65].
    5. Fazit: Kann ein attraktives Investment sein, aber persönlich eher weniger wegen der finanziellen StabilitÀt [66].

  4. Community-Hinweis: Austauschmöglichkeiten im Panda Finance Discord werden angeboten [67].

3. Anwendungsfeld 2: Software – Adobe [70]

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3.1. Vorstellung Adobe und Umsatzverteilung [70]

  1. Unternehmen: Adobe ist breit im Softwarebereich aufgestellt [71].
    1. Fokus liegt auf Mediendesign und Marketing-Anwendungen [73].
    2. Der Sprecher ist selbst bei Adobe investiert [72].
  2. Umsatzverteilung:
    1. Digital Media macht 75 % aus (z.B. Photoshop, Premiere Pro) [74].
    2. Digital Experience (Marketing Content Applikationen) macht 23,7 % aus [76].
    3. Publishing and Advertising (Adobe Stock Plattform) bildet den Rest [77].

3.2. Das Adobe Ökosystem und Adobe Sensei [78]

  1. Persönliches Anwendungsbeispiel (Content Creation) [78]:
    1. Thumbnail-Erstellung mit Photoshop [79].
    2. Einblendung von Illustration Icons mit Adobe Illustrator [80].
    3. Videoschnitt und Effekte mit Adobe Premiere Pro [81].
  2. Adobe Sensei: KI-System, das Daten aus diesen Programmen auswertet [83].
    1. Es lernt Muster und verbessert Workflows [85].
    2. Sensei ist Japanisch und bedeutet Kampfkunstlehrer [96].
  3. Spezifische KI-Funktionen:
    1. Content Aware Fill Effekt [87]:
    2. Entfernt Objekte aus Bildern/Videos, ohne LĂŒcken zu hinterlassen [88].
    3. Sensei fĂŒllt die LĂŒcke anhand umliegender Muster an [90].
    4. Visual Search Funktion (Adobe Stock) [92]:
    5. Man kann ein Bild einfĂŒgen, um Ă€hnliche Medien zu finden [94].
    6. Dies funktioniert anders als die Google Bildersuche [94].
    7. Charakteranimation [95]:
    8. Bewegungen des Nutzers werden in das Programm eingefĂŒgt [95].
    9. Darauf basierend wird ein visueller Charakter animiert [95].

3.3. Finanzielle Zahlen und Prognosen Adobe [99]

  1. Wachstum der letzten 5 Jahre:
    1. Durchschnittliches Umsatzwachstum: 19,25 % [99].
    2. EBIT-Wachstum: 22,98 % [99].
  2. Finanzielle StabilitÀt:
    1. Eigenkapitalquote: 52 % (sehr optimal fĂŒr die GrĂ¶ĂŸe) [100].
    2. Tilgungsdauer: 0 Jahre; das Unternehmen ist netto schuldenfrei [101].
  3. Prognosen bis 2025:
    1. Umsatzwachstum soll stark fortlaufen, sich aber leicht verschlechtern [102].
    2. Die Marge soll um ĂŒber 10 Prozentpunkte steigen (wird als unwahrscheinlich erachtet) [103].
    3. Adobe wird seine Marktanteile nicht ewig halten können [104].
  4. Bewertung:
    1. Aktuelles KGV: 36 (abschreckend/nicht gĂŒnstig) [105].
    2. Prognose KGV bis 2025: 21,7 [106].
    3. Prognostiziertes KUV bis 2025: knapp 8 [106].
    4. Fazit: Die zukĂŒnftige Bewertung erscheint gĂŒnstig; starkes GeschĂ€ft mit tiefem Burggraben [106].

4. Anwendungsfeld 3: Automobilsektor – Tesla [107]

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4.1. GeschÀftsmodell Tesla [107]

  1. Fokus: Autonomes Fahren, wo Tesla fĂŒhrend ist [107].
  2. Umsatzverteilung von Tesla:
    1. Automotive Segment [110]: Verkauf von Autos (Model 3, S, X, Y, Semi-Truck, Roadster) [111].
    2. Energy Generation Storage [13]: Energieerzeugungs- und Speichersysteme [13].
    3. Services and Others [14]: Supercharging-Infrastruktur, Batteriewechsel und Versicherungen [14].

4.2. Autonomes Fahren und Datenvorteil [118]

  1. Tesla Vision Systems: Kamerasysteme werten die Umgebung aus [119].

    1. Die Daten trainieren das neuronale Netzwerk (KI) [119].

  2. Vorteil: Die Kamerasysteme sind seit Jahren integriert [121].

    1. Tesla sammelt riesige Datenmengen zum Training der KI [122].
    2. Diese Datenmenge stellt einen starken Wettbewerbsvorteil dar [124].

  3. Monetarisierung des autonomen Systems:

    1. Das System ist zwar integriert, muss aber freigeschaltet werden [125].
    2. Dies geschieht ĂŒber eine hohe fixe GebĂŒhr oder ein Abo [125].
    3. Basisversion: 2.100 US-Dollar (einmalig) [126].
    4. Verbesserte Version: 300 US-Dollar monatlich [126].

  4. ZukĂŒnftige PlĂ€ne: Tesla plant die Implementierung einer Robotaxi-Flotte [128].

    1. Die Serienproduktion dieses Fahrzeugs soll 2024 beginnen [128].

4.3. Finanzielle Zahlen und Prognosen Tesla [129]

  1. Wachstum: Umsatzwachstum der letzten Jahre war phÀnomenal [129].
    1. Das hohe Volumen erlaubt keine Fortsetzung des Wachstums um 50–100 % [130].
    2. EBIT-Wachstum: In den letzten Jahren nicht berechenbar, da Tesla erst kĂŒrzlich hochprofitabel wurde [132].
  2. Finanzielle StabilitÀt:
    1. Tesla ist der finanziell stabilste Autobauer der Welt [133].
    2. Eigenkapitalquote: 54 % [134].
    3. Schuldentilgungsdauer: 0 Jahre (kann alle Zinsinstrumente begleichen) [134].
    4. Die Margen stiegen stark von 2020 bis 2022 an [136].
  3. Prognosen bis 2025:
    1. Umsatz soll auf 545 Milliarden US-Dollar wachsen [139].
    2. Das Wachstum soll auf 18,5 % sinken [140].
    3. KGV soll von aktuell ca. 55 auf 20 bis 30,7 sinken [141].
    4. KUV soll von 8,5 auf 4,79 absehen [142].
  4. Fazit fĂŒr AktionĂ€re: Tesla bietet Potenzial, aber man zahlt einen hohen Preis [143].
    1. Es besteht ein Bewertungsrisiko (Damoklesschwert) [144].
    2. Dieses Risiko entsteht, falls die Konkurrenz aufholt und Margen sinken [144].

5. Anwendungsfeld 4: Logistik – Jungheinrich [146]

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5.1. Vorstellung Jungheinrich und GeschÀftsmodell [147]

  1. Unternehmen: Jungheinrich ist ein fĂŒhrender Hersteller von Flurförderfahrzeugen und Lagersystemen [149].
    1. Fokus liegt auf der Intralogistik (z.B. Amazon Fulfillment Center) [150].
  2. Marktstellung: Jungheinrich ist die Nummer 3 in diesem Bereich [151].
    1. Das Unternehmen profitiert stark vom E-Commerce Boom [151].
  3. Umsatzverteilung:
    1. Intralogistic Segment: Vertrieb und Verkauf der Förderfahrzeuge [152].
    2. Financial Services: Finanzierung und Leasing der Produkte [153].

5.2. KI-Lösungen in der Intralogistik [155]

  1. Lösungen fĂŒr Intralogistik: Jungheinrich bietet voll-, teil- und manuelle Systeme an [156].
    1. Beispiele sind lagertechnische GerÀte und Energiesysteme [158].
    2. Ziel ist die Automatisierung der gesamten Lagerlogistik [158].
  2. Vorteile der Automatisierung:
    1. Lager können 24/7 betrieben werden [159].
    2. Mitarbeiter werden mĂŒde und ineffizient nach Stunden [160].
    3. Automatisierung fĂŒhrt zu weniger Personalkosten und höherer Effizienz [161].

5.3. Finanzielle Zahlen und Prognosen Jungheinrich [162]

  1. Aktuelle Situation: Die Aktie hat sich seit der letzten Analyse verdoppelt [163].
  2. Wachstum der letzten 5 Jahre:
    1. Durchschnittliches Umsatzwachstum: 6,53 % pro Jahr [167].
    2. EBIT-Wachstum: 7,43 % pro Jahr [167].
    3. Es ist ein mittelstÀndisches Unternehmen mit starker Nische [168].
  3. Finanzielle StabilitÀt:
    1. Eigenkapitalquote: 32,12 % [169].
    2. Schulden Tilgungszahl: 0 (keine Schulden) [170].
    3. Nachteil: Die Margen sind aufgrund der KapitalintensivitÀt gering [171].
  4. Prognosen bis 2025:
    1. Umsatzwachstum soll stagnieren (nicht moderat fortgefĂŒhrt werden) [173].
    2. Die EBIT-Marge soll nur leicht auf 8,2 % steigen [174].
  5. Bewertung: Die Bewertung bleibt weiterhin sehr attraktiv [175].
    1. Aktuelles KGV: 14; KUV: 0,75 [176].
    2. Prognose KGV bis 2025: 12,7; KUV: 0,72 [177].
  6. Kaufempfehlung: HĂ€ngt von der Sichtweise auf die Logistik-Nachfrage ab [178].
    1. Negativ: Wenn der Boom nur kurzfristig durch die Pandemie bedingt war [180].
    2. Positiv: Wenn ein struktureller Wandel durch E-Commerce langfristig anhÀlt [181].
    3. Dies wĂŒrde die Nachfrage nach Flurförderfahrzeugen weiter steigen lassen [182].

6. Abschluss und Ausblick [183]

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  1. Empfehlung: Falls der zweite Teil interessant war, das erste Video anschauen [183].
  2. NĂ€chstes Video: NĂ€chste Woche werden 35 Aktien aus sieben Branchen besprochen [184].
    1. Dies ist eine erweiterte Version der aktuellen Videoreihe [184].